Consumer welfare and government regulation of telecommunications, lessons for Pakistan
Abstract (Summary)
Govemments started regulating the telecommunications industry, fxstly, because the
govements thought that the industry possessed the characteristics of what is generdiy known
as 'naturai monopoly', and, secondly, to protect the usen of telephone seMces fiom potentiai
abuses that are associateci with the monopoIy power. The governmental intervention went so
far that, with the exception of few countries, virtually everywhere in the world
telecommunicationsservices were provided by the governent departments of Post Telephone
and Telegraph (PTT). However, with the technological advances made in the
telecommunicationsindustty, the industry can no longer be characteriad as 'naturd monopoly,'
and, therefore, the primary rationale for regulating telecornmunications industry is undermineci.
Despite the technological advancements and the move to deregdate te1ecommunications
industry prevalent elsewhere in the world, some developing countries are adamant in
maintainhg thek monopoly over the provision of telecornmunications senices. What was
regulated to protect the consumers against the monopoly abuses is now regulated to extract
monopoly profits fi-om the consumers. This paper adopts the prernise that whether
govements regulate an industry, or deregulate it, or introduce competition in it, they should
strictly adhere to the objective of govenimental intervention, that is, consumer welfare.
Resumé
Les gouvernements ont commencé à réglementer le domaine destélécomrnunicationspour
deux raisons: premièrement, ils ont cm que cetteindustrie possédait les caractéristiques
"
d'un monopole naturel
"
(naturalmonopoly), et deuxièmement afin de protéger les
consommateurs de servicestéléphoniques des abus potentiels qui sont associés avec les
monopo1es.L'intervention gouvernementale était si importante que, sauf
quelquesexceptions, partout dans le monde les services dans le domaine
destélécomrnunications n'etaient fournis que par le biais de départements de laposte, du
téléphone, et du télégraphe. Cependant, en raison de nombreuxrécents développements
technologiques, le domaine des télécommunications nepeut plus être considéré comme un
monopole naturel et, en conséquence, lesraisons initiales pour Ie réglementer n'existent
plus. Malgré ces nouveauxdéveloppements technologiques, et la tendance mondiale à
ladéréglementation, les gouvernements de plusieurs pays veulent toujoursgarder leur
contrôle sur les services téléphoniques. Malheureusement, leurmotivation n'est plus celle
de protéger les consommateurs contre les abusmais plutôt de s'approprier une source de
revenus importante. L'auteurmaintient que quelle que soit la forme de l'intervention
gouvernementale(1a réglementation, la déréglementation, ou la compétition), la
motivationd'un gouvernement doit demeurer le bien-être des consommateurs.
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Source Type:Master's Thesis
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Date of Publication:01/01/1997